Песчаная улица расположена в юго-восточной части поселка Строитель Ленинского района. Начала застраиваться в конце 1930-х годов как частный сектор. Названа ввиду примыкания к Песчаному озеру. В настоящее время на улице расположен 1 деревянный одноэтажный жилой дом (№ 24).